Quiebras y guerras de precios definen la recesión del transporte de mercancías en Estados Unidos

El problema se debe a cuestiones económicas simples. Cuando el consumo aumentó en la era del COVID, la capacidad de transporte por carretera se disparó para absorberlo. Pero unos años después, las altas tasas de interés han presionado los hábitos de gasto de los estadounidenses, dejando al sector con un desajuste entre la oferta y la demanda.

“Ahora hay más capacidad, lo que significa más camiones, más conductores y menos carga”, dijo Tom Nightingale, director ejecutivo de AFS Logistics, a Business Insider. “Lo que eso significa, en última instancia, es una reducción de los precios en prácticamente todos los modos (de transporte de mercancías)”.

AFS realiza un seguimiento de los modos de transporte de carga completa, de carga fraccionada y de paquetes. Cada segmento enfrenta su propio conjunto de problemas, dijo Nightingale, y todos ellos están amplificando las condiciones deprimidas actuales.

Quiebras

Uno de los temas dominantes de la recesión del transporte de mercancías ha sido el aumento de las quiebras. Según PortadorOK88.000 transportistas y 8.000 corredores de carga cerraron sus operaciones en 2023.

La tendencia no ha terminado. Este mes, S&P Global rebajó la calificación crediticia de Accuride, un fabricante de piezas para camiones. Parte de su razonamiento fue que el transporte comercial seguiría siendo rentable. Deprimido durante dos añosreduciendo las ventas y el flujo de caja de la empresa.

“A medida que los transportistas de carga completa se ven cada vez más estresados ​​y, en algunos casos, incapaces de pagar sus intereses, comenzamos a ver que el ritmo de las quiebras se acelera”, señaló Nightingale, y citó esto como un fuerte catalizador para que las condiciones finalmente se recuperen: “Eso es generalmente lo que causa un aumento en los precios en el lado de la carga completa”.

Pensemos en el sector de carga fraccionada. Estos transportistas, que combinan envíos de múltiples clientes, se beneficiaron al principio de la crisis del año pasado. Cierre de Amarillo.

Cuando esta empresa centenaria se declaró en quiebra, retiró oferta del sector y aumentó los precios, dijo Nightingale.

Persiguiendo la demanda

Mientras tanto, la caída del consumo se está manifestando de forma única entre los transportistas de paquetería, un sector compuesto por transportistas de servicios de mensajería.

Aquí, UPS y FedEx son los jugadores dominantes. Cuando los volúmenes de paquetes comenzaron a caer, competencia recogido entre los dos jugadores.

La búsqueda de volúmenes limitados ha llevado a ambas compañías a ofrecer descuentos agresivos a los clientes pequeños y medianos, según descubrió AFS en su informe. Citó que el índice de tarifas por paquete terrestre cayó del 28,8% al 26,8% entre el primer y el segundo trimestre.

Al mismo tiempo, AFS señaló que estas empresas han buscado aumentar sus ingresos de otras maneras. Por ejemplo, ambas navieras han aumentado constantemente los recargos por combustible en los envíos desde agosto de 2021, a pesar de que los precios del combustible han caído, según el informe.

Las acciones de UPS cayeron más de un 12% el martes pasado después de que la compañía informara que sus ganancias no alcanzaron las expectativas.

Parte del desafío de la aerolínea es que todavía está tratando de compensar los aumentos de costos derivados del año pasado. importante negociación salarial alcanzado con el sindicato Teamsters, dijo Nightingale antes del informe de ganancias.

Durante la conferencia telefónica sobre ganancias, las condiciones de la demanda también fueron un factor citado:

“Nuestros ingresos se situaron justo por debajo del límite inferior dado el impulso de volumen actual que estamos experimentando en nuestro negocio”, dijo la directora ejecutiva Carol Tomé. dichoSin embargo, señaló que el segundo trimestre fue el primero de nueve en los que la compañía vio reanudarse el crecimiento del volumen en EE. UU.