El crecimiento de los activos de NPS del sector privado continúa en racha, registrando un crecimiento interanual de casi el 45 por ciento al 28 de septiembre de 2024, a ₹ 2,70 lakh crore.
El número de suscriptores de NPS en el sector no gubernamental (sector privado) también experimentó un impresionante crecimiento del 21 por ciento interanual a 60 lakh, según los últimos datos de la Autoridad de Desarrollo y Regulación de Fondos de Pensiones (PFRDA).
El fuerte crecimiento del sector privado del 45 por ciento ha superado sustancialmente el crecimiento interanual del 29 por ciento del sector gubernamental, aunque sobre una base mucho mayor. Los activos de NPS del sector gubernamental (gobierno central y estatal) alcanzaron los 10,24 millones de rupias lakh al 28 de septiembre, según mostraron los datos de PFRDA.
El aumento de los activos de NPS del sector privado pone de relieve el creciente atractivo de los NPS como vehículo preferido de ahorro para la jubilación, dicen los observadores de la industria de las pensiones.
Este aumento constante en la participación subraya el reconocimiento continuo del sector privado del NPS como una solución flexible, rentable y fiscalmente eficiente para la planificación financiera a largo plazo, agregaron.
Si bien el NPS relacionado con el sector corporativo representó ₹ 2 lakh crore AUM, el 'Modelo de todos los ciudadanos' (básicamente individuos) tenía activos por valor de ₹ 69,892 crore.
El número de suscriptores en el sector corporativo (empleados de empresas que se han registrado) se situó en 21 lakh, mientras que hay 38 lakh de suscriptores bajo el 'Modelo Todo Ciudadano'.
Las últimas cifras del PFRDA llegan inmediatamente después de la reciente observación de la ministra de Finanzas y Asuntos Corporativos, Nirmala Sitharaman, de que el NPS del sector privado ha crecido mucho más rápido entre marzo de 2020 y marzo de 2024, un 25 por ciento, frente al crecimiento del 8 por ciento observado en el sector gubernamental. .
Flexibilidad
Uno de los principales atractivos de esta notable adopción por parte del sector privado en los últimos años es la “flexibilidad” que ofrece NPS a la hora de elegir el patrón de inversión para dichos suscriptores. Recientemente, PFRDA había ampliado aún más las opciones para el sector no gubernamental con el lanzamiento del Fondo de Ciclo de Vida Equilibrado.
A diferencia del NPS para el sector gubernamental, el esquema para el sector no gubernamental (todos los ciudadanos y NPS corporativo) permite a los contribuyentes elegir su asignación de activos entre acciones, bonos gubernamentales, bonos corporativos e inversiones alternativas, dependiendo de su apetito por el riesgo.
Esta libertad atrae a una amplia gama de empleados del sector privado, desde jóvenes profesionales que buscan maximizar la rentabilidad del capital hasta empleados mayores con aversión al riesgo que prefieren opciones más seguras. Esta flexibilidad también se alinea con la cambiante mentalidad financiera, a medida que las personas buscan cada vez más opciones de inversión personalizadas.
Fácil en el bolsillo
Además, NPS destaca por su “rentabilidad”. Con una baja comisión de gestión de fondos de alrededor del 0,09 por ciento, es uno de los instrumentos de ahorro a largo plazo más económicos de la India.
En comparación con otros planes de jubilación, como los fondos mutuos o el Fondo de Previsión de los Empleados (EPF), los costos más bajos del NPS lo hacen muy atractivo tanto para los empleadores como para los empleados del sector privado. Para los empleadores, ofrecer NPS como parte de un paquete de beneficios de jubilación mejora el atractivo de la empresa para los mejores talentos, mientras que los empleados obtienen acceso a un vehículo de jubilación de bajo costo y con eficiencia fiscal, dijeron observadores corporativos.
Los rendimientos de las acciones chisporrotean
El esquema NPS ha generado retornos competitivos desde su inicio. Para el sector gubernamental, el NPS ha dado un rendimiento promedio del 9,5 por ciento desde su inicio. Para el sector no gubernamental, el plan de acciones ha dado un rendimiento del 14,5 por ciento, la deuda corporativa del 9,1 por ciento y los títulos públicos del 8,9 por ciento.
En el último año, aprovechando los boyantes mercados de valores, el dinero del NPS estacionado en acciones puras ha dado un rendimiento cercano al 40 por ciento. Esto fue mucho más alto que el 13,91 por ciento en el plan central y el 14,06 por ciento en el plan del gobierno estatal. El rendimiento promedio generado por los Fondos de Pensiones para Atal Pension Yojana en el último año fue del 14,09 por ciento, mientras que el rendimiento fue del 9,43 por ciento desde su inicio.
AUM totales
Mientras tanto, los activos generales de NPS bajo administración (tanto gubernamentales como no gubernamentales juntos) al 28 de septiembre crecieron un 31,66 por ciento a ₹13,40 lakh crore, según mostraron los últimos datos de PFRDA.
